来源：机构之家
四川银行筹建组成员，原副行长杨朝晖，被开除党籍和公职。
根据四川省纪委监委网站显示，四川银行副行长杨朝晖严重违反党的政治纪律、组织纪律、廉洁纪律和生活纪律，构成严重职务违法并涉嫌受贿犯罪。经四川省纪委常委会会议研究并报省委批准，决定给予杨朝晖开除党籍处分；由省监委给予其开除公职处分；收缴其违纪违法所得；将其涉嫌犯罪问题移送检察机关依法审查起诉，所涉财物及孳息一并移送。
履历光鲜，但终酿大错
杨朝晖在金融领域有着丰富的工作经验，包括银行管理、不良资产处置、金融风险化解等等。
公开资料显示，杨朝晖出生于1974年8月，四川仪陇人，2002年加入中国共产党。职业生涯方面，具体来看，其在1994年至1999年先后在蜀兴信托投资公司和中国银行四川省分行工作。1999年至2014年期间，历任中国银行新都支行副行长，武侯支行副行长，青羊支行副行长、行长，成都开发西区支行副行长、行长，锦江支行行长职位。2014年至2020年，其担任广发银行成都分行副行长。在此期间，还兼任过四川发展资产管理公司董事长。四川发展资产管理公司是四川省第一家省级地方资管公司，主要业务包括不良资产收购处置、对问题企业盘活重整以及基于资产价值的特殊机会投资等。
2020年11月，杨朝晖来到四川银行，担任副行长，同时兼任该行成都分行党委书记、行长。实际上，杨朝晖还担任四川银行筹备组成员、资产组组长，可以说是对该行有着重要影响性人物。
或许是金融行业内顺风顺水带来权力和野心的膨胀。在去年6月，杨朝晖迎来人生转折点。根据当时官方公告，杨朝晖涉嫌严重违纪违法，接受四川省纪委监委纪律审查和监察调查。在紧接着的2025年1月，其因严重违纪违法被“双开”，其涉嫌犯罪问题也被移送检察机关依法审查起诉。
在杨朝晖被双开之后，四川银行目前为“一正四副一行助”的行长梯队格局。管理层成员大多来自国有大行，拥有丰富的银行业从业经历和专业能力。如行长郑晔曾任工商银行安徽省分行副行长，副行长罗军艳、潘蔚、石军也分别来自建设银行四川省分行等。多人长期在四川任职，对当地的市场环境和客户需求有深入了解。成员普遍为“70后”，具有较为年轻化的特征。
此外，四川银行薪酬具备竞争力。管理层薪酬基本都在百万以上：2023年，行长郑晔的年薪为162.97万元，副行长兼首席财务官罗军艳的年薪为146.03万元，其他副行长如潘蔚、石军的年薪也均在130万元以上。与2022年相比，2023年各高管的年薪均呈现增长态势。例如，郑晔的薪酬增长了30.36万元，罗军艳增长了22.29万元。除了管理层，员工年均工资逐年增长，从2020年的24.42万元增长到2023年的33.51万元。
规模快速扩张，但盈利和内控薄弱
事实上，四川银行是一家非常年轻的银行，成立至今仅4年。
公开资料显示，成立于2020年11月的四川银行是以攀枝花市商业银行和凉山州商业银行为基础，采取新设合并方式设立的四川省首家省级法人城市商业银行，注册资本金300亿元，在全国城市商业银行中名列前茅。截至2023年末，四川银行资产总额达3379.7亿元。
四川银行在组建过程中，对原两家银行的258户股东进行了清理，主要是问题股东和不符合股东条件的公职人员股东，并通过引进战略投资者和新设合并方式，形成了新的股东结构。新设成立后的四川银行，形成国资主导和民营企业参与的多元化的股东结构。
四川金融控股集团公司持股20%，为四川银行的第一大股东。凉山州发展（控股）集团公司持股15%，是第二大股东。成都天府资本投资公司持股10%，位列第三大股东。其他重要股东包括四川省宜宾五粮液集团公司、成都产业功能区投资运营集团公司、四川省商业投资集团责任公司，以及民营企业股东如安宁股份、四川岷山集团、四川效率源等。
在众股东的加持下，四川银行确实也不负众望。成立至今保持高成长性，成为银行界的一匹黑马。这也是四川银行出彩的一面。
上图展示了四川银行成立至今收入表现情况。2020年至2023年，该行营业收入分别为21.8亿、35.1亿、44.8亿和61.5亿，历经3年时间收入规模增长近200%，成长性强于市场上大多数银行，尤其是在近几年行业景气度较低的背景下。2024年上半年，四川银行实现营业收入37.8亿，同比增长33.8%，仍然保持高增长。
四川银行收入的强劲表现和其息差稳定性息息相关。2020年至2023年期间，该行净息差水平基本稳定在2%左右，可谓逆势保持平稳。具体来看，分别为2.00%、2.16%、2.14%和1.99%（同期银行业整体净息差从2.1%左右下降至1.5%左右）。在四川银行快速扩表背景下，实现量增价稳是其利息净收入的重要保证。规模方面确实表现如此：生息资产规模从2020年的1246.6亿增长至2023年的2827.1亿，累计增226.8%。在此背景下，四川银行利息净收入从2020年的19.9亿增长至48.4亿，其中2021年至2023年增速分别为57.5%、26.3%和22.1%。2024年上半年，该行利息净收入仍实现两位数增长，同比增15.3%至26.0亿。
此外，投资收益也是该行收入的重要助力。以其他非息收入来看，从2020年的1.2亿大幅上升至2023年的12.1亿，在收入中占比从5.3%提升至19.7%。在2024年上半年，占比进一步上升至29.5%，接近三成，对应金额11.2亿。
四川银行资产质量整体改善。以泛不良率（不良率+关注率）来看，2021年至2024年上半年末分别为7.65%、6.63%、4.71%和4.33%，整体走低。当然，这可能也是和该行规模保持较快增长带来分母端稀释效应有关，并叠加银行风险后置因素。此外，截止2023年末，四川银行不良贷款金额为25.7亿，较2021年增长9.5亿。值得注意的是，四川银行成立之前，攀枝花市商业银行和凉山州商业银行不良资产合计金额高达187.1亿元，其中账面保留11.6亿元、财务核销25.3亿元、剥离转让150.2亿元。通过“账面保留、财务核销、打包剥离”的方式对原来两家银行不良资产进行处置，并在成立后加大对存量风险资产处置力度。
风险抵御能力方面，2021年至2023年该行拨备覆盖率分别为319.9%、286.7%和311.3%，整体保持比较充足的水平。
不过，机构之家进一步研究发现，在规模快速增长的背后，四川银行仍存在诸多问题，例如盈利能力薄弱，内控不足，仍是重大困扰。
尽管四川银行近几年净利润在收入的带动下增长较快，即从2021年的6.2亿上升至2023年的13.0亿，但其盈利底子终究还是比较薄弱。近几年四川银行加权平均净资产收益率ROE不到5%，扣除杠杆因素的总资产收益率ROA不到0.5%，不仅低于商业银行行业平均水平，且低于监管要求（根据《金融机构合格审慎评估标准（2023年版）》，商业银行的资本收益率（ROE）应不低于11%，总资产收益率（ROA）要求不低于0.50%）。
薄弱的盈利能力事实上很难满足银行对于分红、内生资本补充等需求。2023年，四川银行核心一级资本充足率高达41.4%，到了2024年上半年末，已经大幅下降至13.2%。尽管仍高于监管红线，但缺乏强有力的内生资本补充，资本缺口或在不久的将来出现。
值得一提的是，成本偏高是冲击该行盈利能力的因素之一。2020年至2023年，四川银行成本收入比分别为55.1%、45.1%、50.0%和45.7%，高于商业银行30%左右的平均水平。而根据监管要求，商业银行的成本收入比应控制在35%以下。
此外，四川银行在内部控制和合规管理方面也暴露出不少问题。除了该行副行长杨朝晖因涉嫌严重违纪违法被调查引发市场对四川银行公司治理的质疑之外，该行也频频收到监管部门开出的罚单。
据不完全统计，2024年，该行累计收到10张罚单，罚款金额高达数百万元，这些处罚主要集中在信贷业务领域。总行层面，2024年4月，因办理房地产开发贷款业务中贷款用途不合规、贷前调查不尽职，被罚款40万元。2024年5月，成都青羊支行因违规办理商业用房按揭贷款，被罚款30万元。2024年7月，凉山分行因未对集团客户实施统一授信管理、违规办理无还本续贷和重组贷款，用以掩盖不良贷款，被罚款30万元。凉山会理支行因人员管理不到位、贷前调查不尽职、贷后管理不到位，被罚款42万元等等。
整体而言，四川银行副行长被双开事件，或让大众质疑其内控和治理不足，而频遭监管罚单更是印证。从该行的管理层来看，目前形成“一正四副一行助”高管架构，整体趋向年轻化并具备本土化经验，市场化薪酬背后具备竞争力。作为仅成立4年的四川银行，非常年轻。年轻有年轻的好处，例如，不管是收入还是资产规模，均保持快速增长，但高成长性背后，相关问题仍需引起重视。
